Programa Aplicado en Operaciones de M&A y Transacciones Corporativas

Área Financiera y Economía
Remoto
Inicia el 02 de abril de 2024
66 horas

Inversión	$1.900.000
Horarios	Martes, miércoles y jueves de 18:00 a 21:00
duración	4 semanas
intensidad	66 horas
Facultad	Jurisprudencia
CONTENIDO DEL PROGRAMA

Objetivo

Desarrollar un punto de vista estratégico, técnico e integral, para implementar procesos de estructuración y operación de las transacciones corporativas de M&A, partiendo de las bases conceptuales y prácticas de los aspectos jurídicos, tributarios y financieros requeridos para estas operaciones.

Dirigido a

Interesados en desarrollar e implementar herramientas y técnicas de finanzas corporativas y adquirir conocimientos prácticos en materia legal y financiera de las fusiones, las adquisiciones y demás transacciones corporativas, con un enfoque aplicado. Profesionales que deseen aplicar estrategias de fusiones y adquisiciones en su ejercicio profesional o interés particular. Profesiones/Intereses, Abogados, financieros, economistas, ingenieros, administradores de empresas, ejecutivos, gerentes financieros, gerencia financiera, due diligence, legal de M&A, transacciones corporativas, valoración de empresas, finanzas corporativas, banca de inversión, fusión de empresas, project finance.

Desarrollar una visión técnica, financiera y jurídica de las operaciones de M&A.
Identificar las opciones que ofrece la banca de inversión para la estructuración de operaciones corporativas de M&A.
Aplicar herramientas para efectuar los tratos preliminares, el desarrollo del due diligence y las closing conditions.
Diseñar el proyecto de fusión o escisión en el marco nacional de las operaciones de combinación de negocios.
Estructurar adquisiciones desde un punto de vista estratégico.
Conocer los aspectos fiscales de las transacciones de M&A.
Comprender las operaciones de M&A de empresas en insolvencia y los litigios en estos contratos.

MÓDULO 1. INTRODUCCIÓN A LAS OPERACIONES DE M&A Y TRANSACCIONES CORPORATIVAS.
Estructura del marco normativo financiero, base en la preparación y presentación del Sistema de información financiera para las Operaciones de M&A y transacciones corporativas

MODULO 2. Proceso de Fusiones y Escisiones
1. Elementos esenciales de la fusión
2. Transferencia universal de derechos y obligaciones.
3. Clases de Fusión
4. El proceso de fusión y sus fases.
5. Taller práctico de fusiones y escisiones:
- Información financiera para la fusión.
- Fusiones - Integración línea a línea
- Combinación de negocios en las fusiones.
- Intercambio accionario en las fusiones.
- Información financiera base del proyecto escisión
- Escisión parcial
- Escisión total

MÓDULO 3. Régimen legal aplicable a las fusiones y adquisiciones.
El régimen legal de fusión de entidades vigiladas por la SFC
1. Alcance de la figura
2. Ámbito de aplicación
3. Normatividad aplicable
4. Fusión entre entidades de diversa clase
5. Modalidades de fusión desde la perspectiva de lo legal: Absorción o creación
6. Los pasos básicos de la fusión en el Código de Comercio.
7. Actuación ante la Superintendencia Financiera de Colombia
8. Actuación en relación con accionistas o aportantes
9. Actuación frente a acreedores
10. Formalización y efectos de la fusión
11. Adecuación de operaciones

MODULO 4. Desarrollo práctico de los temas tributarios de las operaciones de M&A
1. Variables tributarias a tener en cuenta en los procesos de fusión
2. Evolución normativa de los efectos tributarios en los procesos de fusión
3. Aspectos tributarios de las Fusiones adquisitivas
4. Aspectos tributarios de las Fusiones re organizativas
5. Obligaciones formales en los procesos de fusión
6. Esquema de ventas indirectas
7. Análisis de algunas operaciones especificas-Casos prácticos

MÓDULO 5. Gestión y estrategia de Fusiones y Adquisiciones (M&A)
1. Generalidades de la banca de inversión
- Definición
- Diferencias con la banca comercial
- Operaciones que realiza
- Ingresos
2. Asesoría en la obtención de recursos financieros
- Crédito bancario
- Crédito estructurado
- Crédito sindicado
3. Project finance-Financiación de proyectos
4. Asesoría en la consecución de recursos en el mercado de capitales
5. Operaciones a través de Fondos de Capital privado
6. Inversiones a través de vehículos fiduciarios.

MÓDULO 6. Desarrollo de los Tratos preliminares y del Due diligence
1. Tipos de Due Diligence:
- Due diligence legal, estratégico, recursos humanos y organizacional y operativo.
2. Casos y elaboración Práctica
- Cartas de intención (Letters of intent LOI).
- Acuerdo de Confidencialidad (Non disclusure Agreement NDA)
- Memorándum de entendimiento (Memorandum of Understanding MOU).
- Ofertas vinculantes y no vinculantes.
- Desarrollo del Due Diligence.
- Closing Conditions.

MODULO 7. Aplicación de la adquisición de acciones.
Desarrollo de aspectos societarios y contractuales:
1. La libre negociabilidad de las acciones.
2. El derecho de preferencia.
3. Estructuras de adquisición, -
4. Taller práctico sobre la libre negociabilidad de las acciones, el agotamiento del derecho de preferencia y las estructuras de adquisición.
5. Tratativas precontractuales.
6. El contrato de compraventa de acciones.
7. Declaraciones y garantías
8. Taller práctico sobre el contrato de adquisición y venta de acciones
9. Conflictos de interés.
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MÓDULO 8. Taller de análisis financiero y valoración de empresas
Taller de análisis financiero, herramientas para valoración de la empresa.
1. Gerencia del valor
2. Valoración de compañías
3. Taller práctico de valoración: Valoración de una empresa del sector real